Вт. Фев 27th, 2024

Качественные акции для квалифицированного инвестора

Американский рынок дает большой выбор качественных компаний. Хотя доступ к ним ограничен (только при наличии квалификации), выбор самих акций не является сложной задачей. Покажем, как инвестор может расширить свой портфель за счет новых идей.

Основные принципы

Берем компании только крупной капитализации (от $10 млрд) с хорошими базовыми показателями: как минимум прибыльные (сейчас это уже достижение) и с умеренным долгом (не выше размера собственных активов).

Таких на рынке США набирается чуть более 400 штук, то есть менее 7% торгуемых акций. Важно также учесть мнение профессионалов рынка: управляющих фондами и ведущих инвестиционных домов.

По второму пункту (наличие в фондах) берем те, у которых не менее 50% акций находится во владении институционалов. По третьему (мнение домов) — средняя рекомендация «покупать» и выше. Также учитываем динамику акций: лучше, чем S&P 500, в этом году.

Что достойно внимания

Через фильтры проходит всего около сотни компаний, большая часть из которых торгуется на СПБ Бирже. Наиболее сильные представители перечислены ниже: у них крепкие отчеты, хорошая динамика акций и высокий потенциал.

– Coterra Energy (CTRA)

Компания входит в топ-10 на рынке США в сегменте нефтегазовой разведки и добычи. Одна из наиболее ликвидных бумаг второго эшелона СПБ Биржи: входит в топ-150 уже несколько недель подряд, Оба последних отчета — выше ожиданий, что лучше, чем у соседей по отрасли.

Газовый бум, вызванный спросом из Европы, позволил акциями вырасти в этом году на 50%. Средний таргет аналитиков (выше $36 через год) дает еще +30% потенциала. При этом компания отчисляет жирные дивиденды: 9,4% в долларах к текущей цене.

Качественные акции для квалифицированного инвестора

 

– Bunge (BG)

Входит в тройку крупнейших пищевых корпораций Америки, стабильно держится в топ-300 по обороту на СПБ Бирже. Компания закупает и перерабатывает агросырье (зерно, бобы, семена). На угрозу мирового голода ответила ростом выручки и дивидендов. Девять из десяти последних отчетов — лучше ожиданий.

Акции регулярно выдают сильные волны роста. С начала года бумага прибавила 8%, с конца сентября 25%. Средний прогноз от аналитиков сейчас превышает $130, то есть еще +28% через год. Плюс дивиденд около 2,5% годовых.

Качественные акции для квалифицированного инвестора

 

– Darling Ingredients (DAR)

Формально компания также относится к пищевой отрасли, но значительную часть выручки зарабатывает на переработке и продаже жиров из отходов, за счет чего имеет нетипично широкую для своей отрасли маржу и высокую рентабельность (ROE выше 20%).

Отходный бизнес Darling как будто не заметил рецессии в США: весь год компания лишь ускоряет рост выручки, в последнем квартале было +47%. Акции тоже неплохо себя чувствуют: +3% с января, что сильно лучше индекса. Средний таргет ($99) дает еще потенциально +38%.

Качественные акции для квалифицированного инвестора

 

Покупка ценных бумаг эмитентов недружественных стран, согласно предписанию Банка России, доступна только квалифицированным инвесторам. О том, как получить статус «квала», узнайте здесь.

Источник

от serfer

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *